La burbuja del consumo

En las dos grandes crisis económicas recientes, uno de los principales factores desestabilizadores ha sido el descontrol de la deuda. Un apalancamiento general de la sociedad unido a unas entidades de crédito (demasiado) ambiciosas es un cóctel Molotov cuya llama incendiaria suele ser una simple chispa. Viendo la actual situación crediticia del ciudadano promedio, podríamos estar ante el comienzo de una nueva burbuja. En los últimos cinco años la sociedad ha atendido al auge y triunfo de los 'buy now pay later', financiadores pequeños y poco regulados que ofrecen préstamos al consumo para todo tipo de bienes, desde vuelos hasta ropa. Todos hemos visto cómo en las pasarelas digitales de pago aparece una entidad que ofrece dividir el pago del producto en cómodos plazos de tres, seis o hasta doce meses. La euforia por el microendeudamiento ha alcanzado niveles insospechados, hasta tal punto que en los Estados Unidos se haya popularizado el término 'burrito loan' o 'préstamo burrito', que surge a raíz de esa adicción a los microcréditos, o más bien de esa fobia al ahorro. Ahora cualquiera puede fraccionar el pago de su burrito de Taco Bell en plazos. Siempre ha existido el crédito al consumo, no es ninguna novedad. Pero hay una gran diferencia entre recibir un préstamo de 30.000 euros (algo que la mayoría de la gente se piensa dos veces y que la entidad de crédito de turno se encarga de estudiar) y recibir numerosos microcréditos para compras de menos de cien euros. En este segundo supuesto, los requisitos para la concesión del préstamo suelen ser muy laxos, y el consumidor suele tener un dedo muy rápido para obtener las facilidades que éste representa. El verdadero problema reside en el efecto psicológico que tienen los microcréditos en el consumidor medio. ¿Se debe permitir al consumidor incurrir en cuantos préstamos 'burrito' consideren según su saber y entender, en aras de la libertad económica y en contra del paternalismo estatal? o, por el contrario, ¿se debería aumentar la regulación y los requisitos para que los consumidores incurran en microcréditos en respuesta al riesgo de que su irresponsabilidad financiera, motivada por la pequeña cuantía de los préstamos, termine por mermar sus economías? Podría parecer que existe un aprovechamiento de la poca voluntad ahorradora de la población para obtener rentas de unos intereses abusivos. Sin embargo, la mayoría de estas entidades cobran un 0 por ciento de tipo de interés. Su beneficio está en las comisiones que cobran a los comercios por ofrecer sus servicios a sus clientes, lo cual, a su parecer (muy acertado) dispara el consumo. Además, al titulizar estos préstamos y venderlos a otras entidades de mayor volumen se libran del riesgo de crédito. Unos cuantos listos han identificado un nicho de mercado en la falta de educación financiera del consumidor, y es absolutamente respetable. Cabría entrar en discusiones sobre qué pasará cuando se produzca una oleada de impagos de miles de estos microcréditos, agrupados en bonos cuya titularidad es de los principales bancos del mundo. Mientras tanto, disfrutemos del burrito por tan solo tres euros al mes. Javier Resa López-Romeu. Madrid

Comentarios

Opiniones

Lamine se enchufa y el Barça recupera presión y pegada

mundo deportivo

Comentarios

Opiniones

Lamine se enchufa y el Barça recupera presión y pegada

El arbitraje de Miguel Sesma no estuvo a la altura

«¡Todos somos chistorras!»

Fracaso en el Senado

La nueva ETA, sus socios y el Comando Sánchez

Damocles

El catolicismo ha vuelto, o eso dicen

El Madrid de Ayuso, el Madrid de Woody Allen

Prosperar en Andorra

SUPREMO GREATEST HITS

El Barça saca la pegada

Violencia de género epistolar, por Leonardo Giovannini

El cibercrimen en la era de la IA: batalla por la seguridad digital

La innovación no va de perseguir unicornios de neón

Einstein será una IA

Las claves tácticas del Barça-Elche, por Lobo Carrasco

El papel de Rashford

I si us parlo de Madrid?

Demasiadas facilidades

La plaga de lesiones

El PP falla un penalti, pero Sánchez merece tarjeta roja

La economía no es esto, no es esto

La confluencia astral: política, económica e internacional que amenaza a Sánchez

Manuscritos: la 'cacho-estilográfica' de Jim Morrison

Zohran Mamdani, ¿un alcalde antisemita para Nueva York?

Para ChatGPT: tú eres el producto (no el comprador)

El gran carnaval no se acaba nunca

Gracias, compañeras y compañeros antifascistas

Carles Puigdemont, el más inservible de los mártires 'indepes'

Opinión, posición

Realeza en apuros

La democracia vive de alquiler

'Crónicas marcianas'

Ni Dostoievski

Falta oficio en la obra

La inmigración y los urgentes interrogantes de la integración

No me lo pidan a mí

Yo y lo nuestro

La viñeta de Sansón

El barro

Sáhara marroquí

La democracia vive de alquiler

La ofensiva de noviembre

Insólito

El fútbol, por fin, es justo Sergio Francisco

España quema sus cartas

El dilema de Carlos Mazón

Hugo Dixon: "Usar la deuda rusa para ayudar a Ucrania mostraría que la 'autonomía estratégica' europea es algo serio"

Una semana 'horribilis' de principio a fin para Sánchez y el PSOE pero... también para Feijóo y el PP

El robot muchacha puede hacer otras cosas que robar y extorsionar

La noche que no llegué al Café Gijón

Entre el horror y el peronismo, los argentinos eligen el horror

¿Dónde estaba Carlos Mazón?

El poder del dinero

Que el funeral del emérito lo pague el jeque

La estafa de la formación del profesorado

Los designios de Dios ya no son inescrutables

El Colegio de Abogados en el juicio al fiscal general: 'El convidado de piedra'

Exaltación del franquismo

La peor película del año